Política de conflictos de interés

1. Definición y enfoque

Un conflicto de interés es cualquier situación donde el interés de Aurum FX, su personal o un afiliado pudiera oponerse al interés de un cliente. Mantenemos políticas activas para identificar, prevenir y, cuando sea inevitable, divulgar dichos conflictos antes de actuar.

2. Identificación

Realizamos un mapeo trimestral de potenciales conflictos cubriendo todas las áreas de negocio: trading, ejecución, custodia de fondos, research, copy trading y partner program. El registro lo audita compliance y se reporta al consejo de administración.

3. Ejemplos típicos en nuestra industria

• Modelo dealing desk vs. STP/ECN: nosotros operamos exclusivamente STP/ECN.
• Partner programs (IB, afiliados): los pagos por adquisición pueden incentivar prácticas indebidas — los regulamos estrictamente.
• Research interno: los analistas no pueden operar instrumentos sobre los que publican análisis.
• Personal trading: la operativa por cuenta propia del personal está sujeta a pre-clearance.
• Copy trading: los proveedores de señales reciben fees por copiador, lo que puede incentivar volumen excesivo.

4. Cómo los gestionamos

• Separación funcional: trading, custodia y compliance son áreas independientes.
• Registros de personal trading: todos los empleados deben declarar sus operaciones.
• Bonus alineados a calidad de servicio y NPS, no exclusivamente a volumen captado.
• Auditoría externa anual de prácticas de ejecución y best execution.
• Línea de denuncia interna confidencial (whistleblowing) operada por tercero independiente.

5. Divulgación cuando proceda

Cuando un conflicto no pueda gestionarse internamente con razonable seguridad, lo divulgamos al cliente afectado antes de actuar. La divulgación se realiza por escrito y se archiva en el expediente del cliente. El cliente puede optar por no proseguir con la operación afectada.